¿Cómo se cubre la hipoteca con un seguro de vida?

Primas anuales publicadas para España y datos de coste de las pólizas vinculadas, 2026.

Esta comparación no se la va a hacer el banco, porque dos de las tres vías no le dejan margen. Hágala usted antes de firmar, y hágala con el coste de toda la vida del préstamo, no con la cuota del primer año.

Los importes de la tabla corresponden a una persona de unos 35 años, no fumadora, con 200.000 euros de capital. Fíjese en la última columna.

Cinco puntos que rara vez salen en la oficina. Primero, la prima única financiada: el banco suma la prima entera al capital de la hipoteca, así que usted paga intereses sobre el seguro durante veinte o treinta años. Segundo, el capital está ligado a ese préstamo: si amortiza antes o se subroga a otra entidad, la cobertura pierde sentido. Tercero, el banco actúa como intermediario y añade su margen, de ahí la diferencia de precio.

Cuarto, el beneficiario es la entidad, no su familia: el capital va a cancelar deuda y no entra en casa. Y quinto, la bonificación del tipo, que suele estar entre 0,10 y 0,25 puntos, se presenta como si compensara la diferencia. A veces compensa y a veces no, y es una cuenta que se puede hacer: el Banco de España recuerda que la entidad debe informarle del porcentaje de reducción del tipo, de la cuota sin bonificaciones y de lo que cuestan los productos asociados. Pídalo por escrito y compare las dos cifras.

Quién asegura a quién y quién paga la prima decide cuánto se queda Hacienda, y casi ningún artículo lo explica. Si usted asegura su propia vida y designa beneficiaria a su pareja, el capital tributa en el Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones. Existe una reducción estatal para cónyuge, ascendientes y descendientes, pero está limitada a algo más de 9.000 euros, y el resto tributa. Lo demás depende de la comunidad autónoma: unas bonifican casi toda la cuota y otras muy poco, y las parejas de hecho solo se equiparan al matrimonio en algunas.

La solución cruzada evita el problema donde existe: cada miembro de la pareja contrata la póliza sobre la vida del otro, figura como tomador y paga la prima desde su propia cuenta. Entonces el capital no se recibe por herencia, sino por un contrato propio, y no entra en Sucesiones. A cambio tributa en la renta del que cobra, así que conviene ver las dos cuentas antes de decidir. Si la póliza está vinculada a la hipoteca y el beneficiario es el banco, usted no puede elegir nada de esto, y ese es un motivo más para contratarla fuera.

Si usted paga la hipoteca solo, nadie depende de sus ingresos y nadie tiene que conservar la vivienda, no necesita cobertura. El banco ejecuta la garantía y el sobrante va a la herencia. Lo mismo ocurre si hay dos sueldos y cada uno aguanta la cuota por separado, con algo de colchón.

Y un aviso honesto: en una hipoteca el riesgo más probable no es el fallecimiento, sino perder la capacidad de trabajar. Si solo puede pagar una cobertura, la invalidez suele rendir más que el fallecimiento puro. Un seguro de amortización con fallecimiento, incapacidad y desempleo parece cubrir todo, pero suele pagar en supuestos muy estrechos.

Para cubrir solo la deuda, el capital decreciente encaja: sigue el cuadro de amortización y cuesta bastante menos. Compruebe cómo baja. Si el contrato desciende de forma lineal y su hipoteca es de cuota fija, en los primeros años el capital asegurado puede quedar por debajo de la deuda real, porque al principio se amortiza poco.

Si además quiere proteger a la familia, combine: capital decreciente por el importe de la hipoteca y un capital constante más pequeño para los gastos del hogar. Cómo se calcula esa cifra está en la página sobre el capital del seguro.